INDICE USD
Le dollar américain s’est maintenu à un niveau élevé aujourd’hui, les acheteurs conservant la mainmise sur le marché. Les facteurs macroéconomiques contribuant à cette vigueur sont les suivants : des rendements élevés (le taux à 10 ans a atteint son plus haut niveau depuis 2007 à 5,04 %), une Fed restrictive qui devrait relever ses taux lors de la réunion du FOMC demain, la flambée des prix du pétrole alimentant les craintes d’inflation, et la faiblesse des autres grandes devises, notamment l’euro. Demain, assisterons-nous à un scénario du type « acheter la rumeur et vendre la nouvelle » ? Résistance à 99,40 et support à 99,20.
S&P500
L’indice a clôturé en baisse, atteignant son plus bas niveau depuis près d’un mois. Les mêmes facteurs qui ont contribué à la hausse du dollar américain ont eu l’effet inverse sur le marché boursier. Pétrole/inflation, hausse des rendements et politique monétaire restrictive de la Fed = marché boursier baissier. Bien que le S&P 500 soit orienté à la baisse, les graphiques ne montrent pas de rupture technique majeure. À noter le support tenace testé pour la troisième fois depuis août. Résistance à 7 699 et support à 7 645.
OR
Le métal a clôturé relativement stable, à l’instar de la clôture d’hier. Face à un dollar fort et à des rendements plus élevés, la corrélation inverse traditionnelle avec le dollar ne s’est pas pleinement manifestée. La résilience de l’or pourrait s’expliquer en partie par la reconnaissance de son statut de valeur refuge dans un contexte de conflit persistant, voire d’escalade, au Moyen-Orient. Une cassure durable du support actuel pourrait considérablement fragiliser la situation technique. Résistance à 4 318 $ et support à 4 285 $.
PÉTROLE DE BRENT
Le pétrole a progressé aujourd’hui, alimenté par les inquiétudes croissantes concernant les perturbations des approvisionnements au Moyen-Orient, le risque géopolitique d’approvisionnement étant le facteur prédominant. En hausse de 3 % sur la journée, il a atteint son plus haut niveau depuis le 19 mai. Le Brent affiche une progression de 20 % sur le mois écoulé. Le prochain seuil psychologique important se situe à 110 $. La résistance se situe à 109,30 $, avec un support à 105 $.
Bitcoin
Une forte vague de ventes a fait chuter la cryptomonnaie aujourd’hui à son plus bas niveau depuis un mois. Outre la vigueur du dollar américain et les rendements élevés des bons du Trésor, le catalyseur immédiat a été l’échec du Sénat américain à adopter le ClarityAct, un important projet de loi visant à réglementer les cryptomonnaies. Le franchissement du seuil des 75 000 $ aujourd’hui accentue la pression à court terme. La résistance se situe à 78 300 $, tandis que le support se trouve à 74 900 $.
